組織機構/年會活動: 中國交易銀行50人論壇 中國供應鏈金融產業聯盟中國供應鏈金融年會 中國保理年會 中國消費金融年會 第三屆中國交易銀行年會

物流金融和供應鏈金融有何區別?

時間: 2019-07-08 17:38:29 來源:   網友評論 0
  • 一是銀行迫于競爭壓力,需要對金融產品進行創新。例如深圳發展銀行及交通銀行提出的供應鏈金融,招商銀行提出的物流金融等服務,均表明企業的融資需求越來越受到金融機構的重視。

在國外眾多的銀行及大型物流公司對物流金融和供應鏈金融業務進行了實踐,獲得了良好收益。在國內,經濟的發展和企業融資的迫切需求為物流金融和供應鏈金融的發展提供了內在動力,和國外相比,它們雖然起步較晚但發展較快。國內物流金融與供應鏈金融發展如此快,主要是因為:

一是銀行迫于競爭壓力,需要對金融產品進行創新。例如深圳發展銀行及交通銀行提出的供應鏈金融,招商銀行提出的物流金融等服務,均表明企業的融資需求越來越受到金融機構的重視。

二是物流企業的蓬勃發展、不斷創新以及第三方、第四方甚至第五方物流的服務方式相繼出現,為物流金融及供應鏈金融提供了物流保障。目前,國內大型的物流公司均與金融機構合作開展了商品融資及物流監管業務。

實踐證明,這兩種融資方式既能有效盤活企業存量資產,緩解融資難問題,又為金融機構及物流企業拓展業務范圍,開拓廣闊的市場。

物流金融與供應鏈金融的區別

一、相關概念

物流金融:

1、定義。物流金融(Logistics Finance)指在面向物流業的運營過程,通過應用和開發各種金融產品,有效地組織和調劑物流領域中貨幣資金的運動。這些資金運動包括發生在物流過程中的各種存款、貸款、投資、信托、租賃、抵押、貼現、保險、有價證券發行與交易,以及金融機構所辦理的各類涉及物流業的中間業務等。

2、運作主體。從定義可以看出,物流金融主要涉及三個主體:物流企業、金融機構和貸款企業(客戶)。貸款企業是融資服務的需求者;物流企業與金融機構為貸款企業提供融資服務;三者在物流管理活動中相互合作、互利互惠。

3、運作模式。根據金融機構參與程度的不同,物流金融的運作模式可分為資本流通模式、資產流通模式及綜合模式。其中資本流通模式是金融機構直接參與物流活動的流通模式,包含四種典型模式:倉單質押模式、授信融資模式、買方信貸模式和墊付貸款模式;資產流通模式是金融機構間接參與物流活動的流通模式,其流通模式有兩種:替代采購模式和信用證擔保模式;綜合模式是資本和資產流通模式的結合。

供應鏈金融:

1、定義。供應鏈金融(Supply Chain Finance,SCF)是商業銀行信貸業務的一個專業領域(銀行層面),也是企業尤其是中小企業的一種融資渠道(企業側面)。指銀行向客戶(核心企業)提供融資和其他結算、理財服務,同時向這些客戶的供應商提供貸款及時收達的便利,或者向其分銷商提供預付款代付及存活融資服務。(簡單地說,就是銀行將核心企業和上下游企業聯系在一起提供靈活運用的金融產品和服務的一種融資模式。)

供應鏈金融是為某供應鏈中一個或多個企業的融資請求提供服務,它的出現避免了供應鏈因資金短缺造成的斷裂。在具體融資過程中,物流企業輔助金融機構完成整條供應鏈的融資,供應鏈金融模式不同其參與程度也不同。由于面對整條供應鏈的企業,金融機構易于掌握資金的流向及使用情況。

2、運作主體。供應鏈金融主要涉及三個運作主體:金融機構、核心企業和上下游企業。其中核心企業和上、下游企業是融資服務的需求者,金融機構為融資服務的提供者;物流企業僅作為金融機構的代理人或服務提供商為貸款企業提供倉儲、配送、監管等業務。

3、運作模式。從風險控制體系的差別以及解決方案的問題導向維度,供應鏈金融的運作模式分為存貨融資、預付款融資、應收賬款融資模式;采取的標準范式為“1+N”,即以核心企業“1”帶動上、下游的中小企業“N”進行融資活動,“+”則代表兩者之間的利益、風險進行的連接。

二、特點

物流金融:

標準化:不僅所有物流產品的質量和包裝標準都以國家標準和協議約定的標準由物流企業驗收、看管,而且要求所有動產質押品都是按統一、規范的質押程序由第三方物流企業看管,避免動產質押情況下由銀行派人看管和授信客戶自行看管的不規范行為,確保質押的有效性。

信息化:所有質押品的監管都借助物流企業的物流信息管理統一進行,從總行到分行、支行的業務管理人員,都可以隨時通過物流企業的信息管理系統,檢查質押品的品種、數量和價值,獲得質押品的實時情況。

遠程化:借助物流企業覆蓋全國的服務網絡,再加上銀行系統內部的資金清算網絡,動產質押業務既可以在該行所設機構地區開展業務,也可以開展異地業務,并能保證資金的快捷匯劃和物流的及時運送。

廣泛性:物流金融的服務區域具有廣泛性,既可以在銀行所設機構地區,也可以超出該范圍開展業務。質押貨物品種具有廣泛性,可以涵蓋物流企業能夠看管的所有品種,如各類工業品和生活品,產成品以及原產品等。

供應鏈金融:

參與主體多元化:傳統的金融機構、融資企業與增加的核心企業和物流企業。

具有自償性、封閉性和連續性的特點:自償性是指還款來源為貿易自身產生的現金流;封閉性是指銀行通過設置封閉性貸款操作流程來保證專款專用,借款人無法將其挪為他用;連續性是指同類貿易行為在上下游之間會持續的發生。

突破了傳統的授信視角:首先,供應鏈金融的授信是針對供應鏈整體,實現的是“1+N”的授信方式。這改變了供應鏈融資的營銷方式,它不再孤立地尋找客戶,而是圍繞核心企業的供應鏈尋找客戶的資金需求,大大降低了供應鏈的客戶開發成本和增加了企業對銀行的依存度。其次,供應鏈金融改變了對中小企業的授信方式,降低了中小企業的融資門檻。

三、服務對象

物流金融是面向所有符合其準入條件的中小企業,不限規模、種類和地域等;而供應鏈金融是為供應鏈中的上、下游中小企業及供應鏈的核心企業提供融資服務。

四、擔保及風險

開展物流金融業務時,中小企業以其自有資源提供擔保,融資活動的風險主要由貸款企業產生。

供應鏈金融的擔保以核心企業為主,或由核心企業負連帶責任,其風險由核心企業及上下游中小企業產生;供應鏈中的任何一個環節出現問題,將影響整個供應鏈的安全及貸款的順利歸還,因此操作風險較大。但是,金融機構的貸款收益也會因整條供應鏈的加入而隨之增大。

五、作用

對于物流金融,物流企業作為融資活動的主要運作方,為貸款企業提供融資服務;供應鏈金融則以金融機構為主,物流企業僅作為金融機構的輔助部門提供物流運作服務。

六、合作程度

在融資活動中,物流金融一般僅涉及貸款企業所在地的金融機構;對于供應鏈金融,由于上、下游企業及核心企業經營和生產的異地化趨勢增強,因而涉及多個金融機構間的業務協作及信息共享,同時加大了監管難度。

來源:供應鏈金融達摩院

[收藏] [打印] [關閉] [返回頂部]


本文來源: 作者: (責任編輯:七夕)
  •  驗證碼:
熱點文章
中國貿易金融網,最大最專業的中文貿易金融平臺
黑龙江时时彩app